Yavaşlayan enflasyon, Fed’in sıcak faiz oranlarını düşürmek amacıyla borçlanma maliyetlerini 23 yılın en yüksek seviyesine çıkardıktan sonra faiz oranlarını üç kez düşürmesine yol açtığı için Amerikalılar 2024’te bir miktar mali rahatlama hissetmeye başlıyor.
Fed’in politika değişikliği, özellikle faiz indirimlerine rağmen ipotek faiz oranlarının inatla yüksek kaldığı ev satın alma cephesinde, 2025’in borçlulara neler getirebileceğine dair soruları gündeme getiriyor. Freddie Mac Pazartesi günü yaptığı açıklamada, 2 Ocak’ta 30 yıllık ipotek faiz oranının %6,91’e yükselerek yaklaşık altı ayın en yüksek noktasına yükseldiğini söyledi.
Mali tabloyu karmaşıklaştıran ise Başkan seçilen Donald Trump’ın ekonomik planları. Bunlar şunları içerebilir: Kapsamlı yeni tanımlar Yabancı mallar ve Daha fazla vergi indirimiEkonomistler politikaların enflasyonu yeniden alevlendirebileceği konusunda uyarıyor. Böyle bir durumda Fed, faiz oranlarını düşürme çabasına devam etmesi yönünde yoğun bir baskı altına girebilir.
Kuşkusuz Trump, yeni gümrük vergileri tehdidini öncelikli olarak diğer ülkelerden daha iyi ticaret koşulları elde etmek için bir pazarlık taktiği olarak kullanabilir; bu arada enflasyon bu yıl düşmeye devam edebilir ve Fed’e faiz oranlarını düşürmeye devam etme alanı verebilir. Ancak Northwestern Mutual Wealth Management Company yatırım sorumlusu Brent Schott’a göre Trump’ın politikaları ve bunların ekonomi üzerindeki potansiyel etkileri hakkındaki belirsizlik şimdilik yatırımcılar ve tüketiciler için cevapsız sorular bırakıyor.
Geçtiğimiz ay bir araştırma notunda, “Geçtiğimiz yılın büyük bölümünde yatırımcılar faiz oranlarındaki indirimleri ekonominin sıkıntılı kısımlarındaki baskıyı hafifletecek ve pazarın genişlemesine yol açacak önemli bir unsur olarak gördüler” dedi.
Finans uzmanlarının 2025 faiz oranları hakkında neler öngördüğünü öğrenmek için okumaya devam edin.
Fed 2025’te tekrar faiz indirecek mi?
Çoğu ekonomist, Fed’in bu yıl faiz oranlarını düşürmeye devam edeceğine inanıyor, ancak birçoğu belirli sayıdaki kesintiye ilişkin beklentilerini düşürdü. Enflasyon beklenenden daha istikrarlı 2024’ün ikinci yarısında.
Fed’in Aralık ayı politika toplantısında Beklenen Gelecek yıl faiz oranlarını önceden beklenenden daha az düşürecek. Merkez bankası şimdi faiz oranlarını Eylül ayında beklediği dört indirimden 2025’te yalnızca iki kez düşürmeyi planlıyor.
Aralarında Goldman Sachs’ın da bulunduğu bazı ekonomistler bu yıl üç faiz indirimi bekliyor; ekonomistler 2025’te faiz oranlarının mevcut %4,25 ila %4,5 aralığından %3,5 ila %3,75 aralığına düşmesini bekliyor. Ekonomistler şu sıralar Fed’in 28-29 Ocak’taki toplantısında faiz oranlarını tekrar düşürüp düşürmeyeceği konusunda bölünmüş durumda.
Bankrate baş mali analisti Greg McBride bir e-postada, “2024’te yukarı yönlü sürpriz yapan inatçı enflasyon ve ekonomik büyüme, 2025’te yerini inatçı enflasyona ve daha yavaş, daha güçlü ekonomik büyümeye bırakacak” öngörüsünde bulundu.
Konut kredisi faizleri 2025’te düşecek mi?
Amerika Birleşik Devletleri genelinde konut kredisi faiz oranları, Federal Reserve’ün üç faiz indirimine rağmen yüksek kaldı; bu, bankaların kısa vadeli krediler için birbirlerinden ücretlendirdiği federal fon oranını yüzde bir puan düşürdü.
Bu düşüşe rağmen ipotek maliyetlerinde orantılı bir düşüş görülmedi. Freddie Mac verilerine göre, 30 yıllık sabit faizli ipoteğin tipik oranı şu anda yaklaşık %6,6 olan Ocak 2024’e göre yaklaşık yüzde 0,3 puan daha yüksek.
Mortgage faizleri Fed’in kesintileriyle birlikte düşmedi çünkü bu faizler merkez bankasının gösterge faiz oranının yanı sıra birçok faktöre de bağlı. Bu sorunlar arasında ABD ekonomisinin gücü ve 10 yıllık ABD Hazine tahvillerinin getirisindeki değişiklikler yer alıyor ve uzmanlar artık ev alıcılarının 2025’te pek bir rahatlama göremeyebileceğini söylüyor.
McBride, “Devam eden ekonomik büyüme ve enflasyon ve devlet borcuna ilişkin endişeler ipotek faizlerini yüksek tutacak” diye yazdı.
Mortgage oranlarının 2025 yılında %6,5 seviyesinde bitmesini bekliyor.
Bu, Ulusal Emlakçılar Birliği baş ekonomisti Lawrence Yun’un beklentileriyle tutarlıdır. dedi ki CBS MoneyWatch Kasım ayında yaptığı açıklamada, 30 yıllık sabit ipoteğe ilişkin ortalama faiz oranının 2025’in büyük bölümünde muhtemelen %6,5 civarında seyredeceğini, ancak oranların yıl boyunca %6 ile %7 arasında yükselebileceğini söyledi.
Kredi kartı faizleri 2025’te düşecek mi?
2025’te Fed’in ek kesintileriyle birlikte kredi kartı faizleri de muhtemelen düşecek, ancak döner bakiyesi olan kişiler yine de yüksek ücretler ödeyecek. McBride, faiz indirimlerinin bir kartın APR’sini düşürmesinin de üç aya kadar sürebileceğini belirtti.
Tipik kredi kartı ücretlerinin 2025 sonuna kadar yaklaşık %19,8 olmasını bekliyor. LendingTree’ye göre şu anda yeni kart tekliflerinin ortalama yıllık getirisi yaklaşık %24,4.
2025 yılında CD ve tasarruf hesabı oranları nasıl değişecek?
Fed’in faiz oranlarını artırma rejimi sırasında parlak noktalardan biri, tasarruf hesaplarında, CD’lerde ve para piyasası hesaplarında tutulan paralarından iyi getiri elde edebilen tasarruf sahiplerinin getirilerini artırmasıydı.
Fed’in, 2024’ün sonlarında faiz oranlarını düşürdükten sonra yaptığı gibi, 2025’te ek faiz indirimleri yapması halinde bu ürünlerin fiyatlarının düşmesi muhtemel. Ancak McBride, etrafta alışveriş yapmanın tasarruf sahiplerinin daha iyi anlaşmalar bulmasına yardımcı olabileceğini söyledi.
Örneğin, tasarruf hesapları için ulusal ortalamanın 2025 sonunda %0,35 olmasını bekleyin, ancak daha yüksek getirili teklifler yıl sonuna kadar %3,8’e ulaşabilir. McBride’ın tahminine göre, daha yüksek getirili bir yıllık CD’ler yaklaşık %3,7 oranında ödeme yapabilirken, beş yıllık CD’ler 2025 yılı sonuna kadar %3,95 oranında ödeme yapabilir.